Gestão do Capital de Giro
Elementos-chave para a gestão do capital de giro
- Políticas de crédito
- Política de estoques
- Relacionamento com fornecedores
Administração do capital de giro
- Capital de Giro Líquido (CGL)
- Necessidade de Capital de Giro (NCG)
- Saldo em Tesouraria (ST)
- Ciclo financeiro ou de caixa: prazo de recebimento, prazo de estoque e prazo de pagamento
Dimensionamento e causas das variações da Necessidade de Capital de Giro (NCG)
Impactos das decisões de capital de giro
- Rentabilidade vs. risco
- Fluxo de Caixa Operacional (conversão de EBITDA em fluxo de caixa)
Fontes de financiamento
- Fontes de financiamento do capital de giro: curto vs. longo prazo, capital de terceiros vs. capital próprio
- O endividamento de curto e longo prazo
- Principais fontes de captação de recursos de curto e longo prazo no Brasil
- O endividamento e a capacidade de pagamento da dívida e do serviço da dívida